Împrumuturi auto „sub apă”: cumpărătorii intră în 2026 cu o datorie negativă record — ce lecție e pentru cine ia mașina pe credit

Piața auto intră în 2026 cu o problemă care nu se vede din showroom, dar se simte direct în portofel: tot mai mulți cumpărători ajung să datoreze pe mașina veche mai mult decât valorează ea în momentul în care o dau la schimb. Fenomenul, cunoscut ca „equity negativ” sau împrumut „sub apă”, a atins un nivel record în Statele Unite la finalul lui 2025, iar semnalul merită citit atent și de cine cumpără o rulată în România.

Ce s-a întâmplat, pe scurt

La schimbul unei mașini vechi cu una nouă, americanii au dus în tranzacție, în medie, o datorie reziduală record: aproximativ 7.200 de dolari pe care încă îi aveau de plătit peste valoarea reală a autoturismului predat. Practic, o parte tot mai mare din creditul vechi se rostogolește în creditul nou, umflând suma finanțată și ratele viitoare.

Contextul explică de ce se ajunge aici. Prețul mediu al unei mașini noi a depășit pragul de 50.000 de dolari, iar în ultimii ani prețurile au urcat cu procente de două cifre față de nivelul pre-pandemic. Cu dobânzi ridicate și bugete personale sub presiune, cumpărătorii cu venituri mici și medii amână achizițiile sau se împrumută pe termene mai lungi, ceea ce adâncește exact problema datoriei negative.

De ce e un semnal, nu doar o cifră

Un împrumut întins pe 7-8 ani înseamnă că mașina se depreciază mai repede decât scade soldul creditului. În primii ani, șoferul rămâne „sub apă”: dacă vinde sau dă mașina la schimb, tot mai are de plătit din vechiul împrumut. Când această datorie se transferă într-un credit nou, ea se adună peste prețul mașinii următoare și se plătește, din nou, cu dobândă.

În paralel, analiștii anticipează un an prudent pentru vânzările auto, pe fondul accesibilității tot mai reduse. Constructorii mențin reduceri și stimulente agresive, mai ales la electrice, tocmai ca să compenseze cererea slăbită. Toate acestea confirmă o piață în care presiunea pe buget, nu entuziasmul pentru tehnologie, dictează deciziile.

Ce înseamnă pentru cumpărătorul din România

Deși cifrele vin din SUA, mecanismul e universal și tot mai relevant la noi, unde leasingul și creditul auto câștigă teren. Câteva concluzii practice:

• Ferește-te de termenele foarte lungi. O rată mai mică pe 7-8 ani pare atractivă, dar te ține „sub apă” ani buni. Dacă poți, alege o perioadă mai scurtă și un avans consistent.
• Nu rostogoli datoria veche. Dacă vânzătorul îți propune să „preia” un credit rămas și să-l adauge la mașina nouă, calculează cât plătești în plus, cu tot cu dobândă. De multe ori e mai ieftin să închizi întâi vechiul împrumut.
• Ține cont de depreciere. O rulată bine aleasă, care și-a consumat deja partea cea mai abruptă a deprecierii, te expune mult mai puțin la riscul de equity negativ decât o mașină nouă luată integral pe credit.
• Verifică valoarea reală înainte să semnezi. Compară prețul cerut cu tranzacțiile reale pentru același model, an și kilometraj. O ofertă de finanțare avantajoasă nu compensează un preț umflat al mașinii.

Pe scurt: într-o piață cu prețuri ridicate și dobânzi apăsătoare, cea mai sigură protecție rămâne un buget realist, un avans sănătos și o mașină aleasă pentru valoarea ei, nu pentru rata lunară.